智通財經APP獲悉，億萬富翁投資人比爾·阿克曼旗下封閉式基金及另類資產管理公司首次公開募股(IPO)預計將籌資約50億美元，處於目標募資區間低端。知情人士稱，此次發行認購情況總體穩健，機構投資者覆蓋率約達85%。

此次IPO包括封閉式基金Pershing Square USA發行，同時附帶Pershing Square免費股份。知情人士表示，預計50億美元募資規模包含此前在美國證監會文件中披露的28億美元私募配售資金。

根據安排，此次交易預計將於紐約時間週一下午4時截止認購，並按計劃於4月28日定價。根據此前披露，該交易原目標募資規模最高可達100億美元。

市場人士指出，雖然募資規模處於目標下限，對當前市場環境而言，50億美元仍將使其成為近年來規模較大的資產管理行業IPO之一。

不過，知情人士稱，相關討論仍在繼續，發行條款細節仍可能調整。

此次上市是阿克曼再次嘗試推動長期公開投資基金戰略。此前，阿克曼曾於2024年計劃為在紐約證券交易所上市的封閉式基金募資最高250億美元，但相關計劃最終受挫。數月後，Pershing Square轉而增持Howard Hughes Holdings股份，並將其作為未來獲取其他公司控股權的平台。

根據監管文件，Pershing Square USA將收取2%的管理費，但不收取業績報酬，這一收費結構有別於傳統對衝基金的收費模式。此外，IPO完成後，由阿克曼、首席投資官Ryan Israel及其他高管控制的投資工具預計將掌握Pershing Square Inc.投票權。

此次聯合發行由花旗、瑞銀、美國銀行、傑富瑞和富國銀行牽頭承銷。根據計劃，封閉式基金將在紐約證券交易所掛牌，股票代碼為PSUS；對衝基金管理公司則將以代碼PS交易。